Đối với một quỹ mở, có thể có một khoản phí ban đầu được đánh vào việc mua các đơn vị hoặc cổ phần này bao gồm chi phí giao dịch và hoa hồng trả cho các trung gian hoặc nhân viên bán hàng. Thông thường phí này là một tỷ lệ phần trăm của đầu tư. Một số phương tiện miễn phí ban đầu và áp dụng phí xuất cảnh thay thế. Điều này có thể đang dần biến mất sau một số năm. Các quỹ đóng giao dịch trên một sàn giao dịch phải chịu hoa hồng môi giới, giống như giao dịch chứng khoán.

Chiếc xe sẽ tính phí quản lý hàng năm hoặc AMC để trang trải chi phí quản lý chiếc xe và trả thù lao cho người quản lý đầu tư. Đây có thể là tỷ lệ cố định dựa trên giá trị của tài sản hoặc phí liên quan đến hiệu suất dựa trên mục tiêu được xác định trước đang đạt được.

Các lớp đơn vị / chia sẻ khác nhau có thể có các kết hợp phí / phí khác nhau.

Mô hình định giá

Xe mở có giá kép hoặc giá đơn.

Xe có giá kép có giá mua (ưu đãi) và giá bán hoặc (giá thầu). Giá mua cao hơn giá bán, sự khác biệt này được gọi là sự lây lan hoặc thầu phục vụ lây lan. Sự khác biệt thường là 5% và có thể được người quản lý phương tiện thay đổi để phản ánh những thay đổi trên thị trường; số lượng biến thể có thể bị giới hạn bởi các quy tắc xe hoặc quy tắc quy định. Sự khác biệt giữa giá mua và giá bán bao gồm phí ban đầu để vào quỹ.

Hoạt động nội bộ của một quỹ phức tạp hơn mô tả này cho thấy. Người quản lý đặt giá để tạo đơn vị / cổ phiếu và hủy bỏ. Có một sự khác biệt giữa giá hủy và giá thầu, và giá tạo và cung cấp. Các đơn vị bổ sung được tạo ra được đặt trong hộp người quản lý cho người mua trong tương lai. Khi bán mạnh xảy ra, các đơn vị được thanh lý từ hộp quản lý để bảo vệ các nhà đầu tư hiện tại khỏi chi phí giao dịch tăng. Điều chỉnh giá thầu / giá chào bán gần với giá hủy / tạo cho phép người quản lý bảo vệ lợi ích của các nhà đầu tư hiện tại trong việc thay đổi điều kiện thị trường. Hầu hết các đơn vị tín thác là giá kép.

Những chiếc Xe đơn giá thường có một giá cho đơn vị / cổ phiếu và giá này là như nhau nếu mua hoặc bán. Vì một chiếc xe giá không thể điều chỉnh chênh lệch giữa giá mua và giá bán để điều chỉnh theo điều kiện thị trường, một cơ chế khác, thuế pha loãng tồn tại. SICAV, OEIC và các quỹ tương hỗ của Hoa Kỳ có giá đơn.

Một khoản thuế pha loãng có thể được tính theo quyết định của người quản lý quỹ, để bù đắp chi phí giao dịch thị trường do các lệnh mua hoặc bán lớn không khớp. Ví dụ: nếu khối lượng mua vượt quá khối lượng bán trong một thời kỳ giao dịch cụ thể, người quản lý quỹ sẽ phải đi chợ để mua thêm tài sản trong quỹ, phát sinh phí môi giới trong quá trình và có ảnh hưởng xấu trên toàn bộ quỹ ("pha loãng" quỹ). Tương tự là trường hợp với các đơn đặt hàng bán lớn. Do đó, một khoản thuế pha loãng được áp dụng khi thích hợp và được trả bởi nhà đầu tư để các giao dịch đơn lẻ lớn không làm giảm toàn bộ giá trị của quỹ.